Gwarancje bankowe i SBLC

Cel handlowy a wykorzystanie wyłącznie finansowe

W finansach międzynarodowych nie wszystkie instrumenty służą temu samemu celowi. Niektóre są ściśle związane z przepływem towarów i usług, inne zaś mogą funkcjonować jako samodzielne zobowiązania, które mogą być przedmiotem obrotu lub mogą być wykorzystywane wyłącznie do celów strukturyzowania finansowego. Zrozumienie tych różnic ma kluczowe znaczenie dla przedsiębiorstw, podmiotów suwerennych i inwestorów poruszających się po globalnych rynkach.

1. Akredytywy dokumentowe – UCP 600

Klasyczne akredytywy podlegają Jednolitym zwyczajom i praktyce dotyczącym akredytyw dokumentowych ICC (UCP 600). Mają one ułatwiać handel międzynarodowy, zapewniając, że płatność następuje wyłącznie po przedstawieniu zgodnych dokumentów handlowych.

• Charakter: Transakcyjny, związany ze sprzedażą i wysyłką towarów lub usług.
• Zastosowanie: bezpieczny rozrachunek w handlu transgranicznym.
• Zbywalność: Ograniczona. Choć możliwe są akredytywy przenośne i dyskontowanie wekslów trasowanych, akredytyw dokumentowych nie można swobodnie obracać ani spieniężać jako samodzielnych instrumentów finansowych.
• Ocena: rozwiązanie stricte komercyjne, nieodpowiednie do czysto finansowego obrotu.

2. Akredytywy standby – ISP98

Międzynarodowe Zasady Praktyki Akredytyw Standby (ISP98, publikacja ICC nr 590) regulują akredytywy standby (SBLC). W odróżnieniu od akredytyw podlegających UCP 600, SBLC nie mają z natury charakteru handlowego. Są niezależnymi zobowiązaniami, przeznaczonymi do realizacji w przypadku niewykonania przez zleceniodawcę zobowiązania.

• Charakter: Niezależne, bezwarunkowe zobowiązania do zapłaty.
• Zastosowanie: Powszechnie wykorzystywana w finansowaniu projektów, kredytowaniu strukturyzowanym i finansach korporacyjnych jako substytut gwarancji.
• Zbywalność: Niska. Wpływy mogą zostać scedowane, a akredytywa standby jest przenaszalna wyłącznie wtedy, gdy tak stanowi jej treść. Wysokiej jakości finansowa akredytywa standby może stanowić zabezpieczenie odrębnej linii kredytowej, nie jest jednak papierem wartościowym i nie podlega „monetyzacji” jako taka.
• Ocena: odpowiedni do wspierania zobowiązań finansowych, nieodpowiedni do obrotu.

3. Gwarancje na żądanie – URDG 758

Jednolite zasady dotyczące gwarancji płatnych na żądanie (URDG 758, publikacja ICC nr 758) regulują gwarancje bankowe, takie jak gwarancje należytego wykonania, gwarancje zwrotu zaliczki lub gwarancje wadialne. Podobnie jak SBLC stanowią one zobowiązania niezależne: gwarant dokonuje zapłaty na żądanie, niezależnie od sporów dotyczących stosunku podstawowego.

• Charakter: samodzielne zobowiązanie gwaranta.
• Zastosowanie: zabezpieczenie wykonania zobowiązań umownych lub obowiązków spłaty.
• Zbywalność: niska. Gwarancje na żądanie zabezpieczają konkretne zobowiązanie; mogą zostać przeniesione wyłącznie wówczas, gdy wyraźnie przewidziano ich transferowalność (URDG 758, art. 33), i nie są przedmiotem obrotu na rynkach finansowych.
• Ocena: Wsparcie kredytowe dla określonych zobowiązań, w szczególności w finansowaniu handlu, budownictwa oraz w finansowaniu podmiotów suwerennych i korporacyjnych.

Rozróżniając te instrumenty, Klienci mogą wybrać narzędzie właściwe dla swoich celów strategicznych: czy to zapewnienie wykonania zobowiązań w handlu transgranicznym, czy też uwolnienie zdolności bilansu na rynkach kapitałowych.

Pozyskiwanie akredytywy standby (SBLC)

International Finance Bank LTD, przy zachowaniu rygorystycznych wymogów compliance i pod warunkiem zaksięgowania środków, ułatwia wystawienie jednej lub kilku nieodwołalnych akredytyw standby, wystawianych przez IFB lub przez posiadające licencję międzynarodowe banki Tier 1 (czołowe banki pod względem kapitału Tier 1) o długoterminowym ratingu co najmniej A-/A3, po indywidualnej ocenie. Instrumenty te są strukturyzowane ściśle zgodnie z międzynarodową najlepszą praktyką oraz z zasadami ISP98 ICC (International Standby Practices 1998, publikacja nr 590).

Kluczowe cechy:

• Forma: nieodwołalna, bezwarunkowa akredytywa standby
• Zbiór reguł: ISP98 (ICC Pub. 590)
• Bank wystawiający: IFB lub licencjonowany międzynarodowy bank Tier 1 (wiodący bank pod względem kapitału Tier 1) z długoterminowym ratingiem A-/A3 lub wyższym, po indywidualnej ocenie
• Termin ważności: ustalona data i miejsce wygaśnięcia
• Dostępność: poprzez płatność z rachunku klienta prowadzonego w naszej instytucji, na podstawie pisemnego żądania zapłaty i oświadczenia beneficjenta o niewykonaniu zobowiązania
• Instrument operacyjny: MT760 przesyłany przez SWIFT do banku beneficjenta
• Opłaty: Wszystkie prowizje i opłaty poza jurysdykcją banku wystawiającego ponosi beneficjent
• Potwierdzenie: dostępne na życzenie za dodatkową opłatą

Warunek wstępny:

Przed wystawieniem wnioskodawca musi ukończyć proces wdrożenia klienta, przejść pełną procedurę AML/KYC w zakresie należytej staranności oraz wpłacić minimum 500 mln USD/EUR na swój rachunek w naszej instytucji wraz z należnymi opłatami. Dopiero po zaksięgowaniu środków i zatwierdzeniu przez dział compliance bank wystawiający przekaże właściwy komunikat MT760 do banku wskazanego beneficjenta.

Ramy te zapewniają, że każdy wyemitowany instrument jest autentyczny, wykonalny i w pełni uznawany zgodnie z międzynarodowymi standardami bankowymi.

Pozyskiwanie gwarancji bankowych

International Finance Bank Ltd ułatwia, z zachowaniem rygorystycznych standardów compliance oraz pod warunkiem dostępności środków rozliczonych, wystawienie jednej lub kilku nieodwołalnych gwarancji bankowych, wystawianych przez IFB lub przez licencjonowane międzynarodowe banki Tier 1 (czołowe banki według kapitału Tier 1) o długoterminowym ratingu A-/A3 lub wyższym, po indywidualnej ocenie. Instrumenty te są strukturyzowane w pełnej zgodności ze standardami międzynarodowymi oraz z URDG 758 ICC (Jednolite zasady dotyczące gwarancji płatnych na żądanie, wydanie zmienione z 2010 r.), uzupełnionymi w stosownych przypadkach o International Standard Demand Guarantee Practice (ISDGP, publikacja ICC nr 814).

Kluczowe cechy:

• Forma: nieodwołalna, bezwarunkowa gwarancja bankowa (np. gwarancja należytego wykonania, gwarancja zapłaty, gwarancja zwrotu zaliczki)
• Zbiór reguł: URDG 758 (publikacja ICC nr 758), z ISDGP (publikacja ICC nr 814) jako interpretacyjną najlepszą praktyką
• Bank wystawiający: IFB lub licencjonowany międzynarodowy bank Tier 1 (wiodący bank pod względem kapitału Tier 1) z długoterminowym ratingiem A-/A3 lub wyższym, po indywidualnej ocenie
• Termin ważności: ustalona data i miejsce wygaśnięcia
• Dostępność: Poprzez płatność z rachunku Klienta prowadzonego w naszej instytucji, na podstawie zgodnego z warunkami pisemnego żądania wraz z oświadczeniem beneficjenta o niewykonaniu zobowiązania
• Instrument operacyjny: MT760 za pośrednictwem SWIFT do banku beneficjenta
• Opłaty: Wszystkie prowizje i opłaty poza jurysdykcją banku wystawiającego ponosi beneficjent
• Potwierdzenie: dostępne na życzenie za dodatkową opłatą

Warunek wstępny:

Przed wystawieniem wnioskodawca musi zakończyć proces wdrożenia, przejść pełną procedurę należytej staranności w zakresie AML/KYC oraz wpłacić minimum 500 mln USD/EUR na swój rachunek w naszej instytucji, wraz z obowiązującymi opłatami. Dopiero po zaksięgowaniu środków i uzyskaniu akceptacji działu Compliance bank wystawiający przekaże właściwy komunikat MT760 do banku wskazanego beneficjenta.

Ramy te zapewniają, że każda wystawiona gwarancja jest autentyczna, wykonalna i uznawana na arenie międzynarodowej, dając beneficjentom bezpieczne i bezwarunkowe prawo dochodzenia zapłaty.

Gwarancje bankowe (BG) i akredytywy standby (SBLC) w handlu komercyjnym

Gwarancje bankowe (BG) i akredytywy standby (SBLC) to instrumenty finansowe stosowane zazwyczaj w handlu międzynarodowym oraz w innych rozległych, złożonych projektach w celu zapewnienia wykonania zobowiązań umownych. Mimo odmiennych cech oba pełnią kluczową funkcję zabezpieczenia dla stron transakcji.

IFB wystawia gwarancje bankowe i akredytywy standby dla transakcji handlowych za pośrednictwem swoich banków korespondentów, pod warunkiem zapewnienia odpowiedniego pokrycia na rachunku Klienta w IFB. Każdy instrument jest wystawiany na rzecz określonego beneficjenta i w związku z określoną transakcją podstawową, zgodnie z URDG 758 lub ISP98, i przekazywany jako uwierzytelniony komunikat MT760 do banku beneficjenta.

1. Gwarancje bankowe: gwarancja bankowa jest zobowiązaniem banku lub instytucji finansowej, że w przypadku niewywiązania się określonego kredytobiorcy ze spłaty kredytu bank pokryje powstałą stratę. Gwarancja bankowa oznacza, że instytucja kredytująca zapewnia wykonanie zobowiązań dłużnika.
2. Akredytywy standby: Akredytywa standby (SBLC) to dokument prawny gwarantujący zobowiązanie banku do zapłaty na rzecz sprzedawcy w przypadku niewykonania umowy przez kupującego lub klienta banku. Akredytywa standby ułatwia międzynarodową wymianę handlową między przedsiębiorstwami, które nie znają się nawzajem i podlegają różnym przepisom prawa.

BG i SBLC nie są papierami wartościowymi i nie istnieje uznany rynek wtórny, na którym byłyby one kupowane i sprzedawane. Prawo oraz regulacje ICC dopuszczają rozwiązania węższe:

1. Przeniesienie: Wyłącznie jeżeli instrument został wyraźnie określony jako przenośny, i tylko z udziałem banku wystawiającego (reguła 6 ISP98; art. 33 URDG 758).
2. Cesja wpływów: Beneficjent może dokonać cesji prawa do wpływów, co nie powoduje przeniesienia prawa do wykorzystania (żądania wypłaty).
3. Zabezpieczenie: Bezwarunkowa, nieodwołalna akredytywa SBLC płatna na żądanie, wystawiona przez bank o wysokim ratingu, może w ograniczonych przypadkach stanowić zabezpieczenie odrębnie ocenianej linii kredytowej.

Gwarancje bankowe (BG) i akredytywy standby (SBLC) wystawiane są na rzecz określonego beneficjenta i w związku z konkretną transakcją bazową. IFB weryfikuje każdy instrument bezpośrednio z bankiem wystawiającym.

Rodzaje gwarancji bankowych (BG) i akredytyw standby (SBLC) oraz sytuacje ich wykorzystania

Gwarancje bankowe (BG) i akredytywy standby (SBLC) są instrumentami finansowymi stanowiącymi zabezpieczenie w transakcjach handlowych. Zapewniają jednej ze stron, że otrzyma ona płatność lub wykonanie świadczenia zgodnie z umową, nawet jeżeli druga strona nie wywiąże się ze swoich zobowiązań. Poniżej przedstawiamy szczegółowe omówienie poszczególnych rodzajów BG i SBLC oraz sytuacji, w których są one zazwyczaj stosowane.

Gwarancje bankowe (BG)

Gwarancja bankowa jest zobowiązaniem banku do zaspokojenia zobowiązań dłużnika w przypadku niewykonania przez niego obowiązków umownych. Istnieje kilka rodzajów gwarancji bankowych, służących różnym celom:

1. Gwarancja należytego wykonania:

• Cel: Zapewnia, że dostawca lub wykonawca wywiąże się ze zobowiązań umownych dotyczących jakości i terminowości dostaw.
• Zastosowanie: Powszechnie stosowana w projektach budowlanych i inżynieryjnych, w których kupujący oczekuje zapewnienia, że projekt zostanie zrealizowany zgodnie z umową.

2. Gwarancja finansowa:

• Cel: Zabezpiecza spłatę zobowiązania finansowego, takiego jak pożyczka lub obligacje.
• Zastosowanie: Często stosowane, gdy spółka emituje obligacje lub zaciąga kredyt, zapewniając pożyczkodawcom lub inwestorom zabezpieczenie na wypadek niewykonania zobowiązań.

3. Gwarancja wadialna (gwarancja przetargowa):

• Cel: Zapewnia, że oferent zawrze umowę i dostarczy wymaganą gwarancję należytego wykonania, jeśli jego oferta zostanie wybrana.
• Zastosowanie: Stosowana w postępowaniach przetargowych w celu zniechęcenia do składania nierzetelnych ofert i zapewnienia poważnego udziału uczestników.

4. Gwarancja zwrotu zaliczki:

• Cel: Zabezpiecza zaliczkę wpłaconą przez kupującego na wypadek niedostarczenia przez dostawcę towarów lub usług.
• Zastosowanie: Sytuacja, w której kupujący dokonuje płatności z góry przed otrzymaniem towarów lub usług, często w handlu międzynarodowym.

5. Gwarancja zapłaty:

• Cel: zapewnia sprzedawcy otrzymanie zapłaty za dostarczone towary lub usługi.
• Zastosowanie: Stosowana, gdy istnieje ryzyko, że kupujący nie wywiąże się z obowiązku zapłaty po otrzymaniu towarów lub usług.

6. Gwarancja usunięcia wad i usterek (gwarancja rękojmi):

• Cel: Obejmuje zobowiązania w okresie gwarancyjnym po zakończeniu projektu, zapewniając usunięcie wad.
• Zastosowanie: W projektach, w których wymagana jest konserwacja lub gwarancja po zakończeniu realizacji.

7. Gwarancja celna:

• Cel: Zapewnia organom celnym, że należności celne i podatki z tytułu importu zostaną uregulowane.
• Zastosowanie: W handlu międzynarodowym, gdy towary są importowane, a cła podlegają odroczeniu.

8. Gwarancja czynszu:

• Cel: Zabezpiecza wynajmującego na wypadek niewywiązania się przez najemcę z płatności czynszu.
• Zastosowanie: w umowach najmu nieruchomości.

9. Gwarancja żeglugowa (Shipping Guarantee):

• Cel: Umożliwia importerowi objęcie towarów w posiadanie przed nadejściem oryginałów dokumentów przewozowych.
• Zastosowanie: Gdy towary docierają przed dokumentami, co zapobiega opóźnieniom w odprawie celnej ładunku.

10. Akredytywa standby (SBLC) jako gwarancja bankowa:

• Cel: Funkcjonuje podobnie jak gwarancja bankowa, zapewniając zabezpieczenie płatności.
• Zastosowanie: W jurysdykcjach, w których gwarancje bankowe nie są powszechnie stosowane, akredytywa SBLC może służyć temu samemu celowi.

Akredytywy standby (SBLC)

SBLC jest gwarancją zapłaty wystawianą przez bank na zlecenie klienta, wykorzystywaną jako „płatność ostatniej instancji”, jeżeli klient nie wywiąże się ze zobowiązań umownych. Istnieją różne rodzaje SBLC dostosowane do określonych potrzeb:

1. Akredytywa standby gwarantująca należyte wykonanie umowy:

• Cel: Zapewnia wykonanie zobowiązań umownych związanych z należytym wykonaniem umowy.
• Zastosowanie: Podobnie jak gwarancja należytego wykonania w umowach budowlanych lub o świadczenie usług.

2. Finansowa akredytywa standby:

• Cel: Zabezpiecza zapłatę zobowiązania finansowego.
• Zastosowanie: Wykorzystywana do zabezpieczania zobowiązań finansowych, takich jak kredyty, aby zapewnić kredytodawcom zapłatę nawet w przypadku niewypłacalności kredytobiorcy.

3. Akredytywa standby na zabezpieczenie zaliczki:

• Cel: Chroni zaliczkę kupującego, gwarantując jej zwrot w przypadku niedostarczenia towaru przez sprzedającego.
• Zastosowanie: W umowach przewidujących przedpłaty za towary lub usługi.

4. Akredytywa standby – zabezpieczenie wadium:

• Cel: Zabezpiecza zobowiązanie oferenta do zawarcia umowy w przypadku wyboru jego oferty.
• Zastosowanie: W postępowaniach przetargowych jako alternatywa dla gwarancji wadialnej.

5. Kontrakredytywa standby:

• Cel: Akredytywa standby wystawiona w celu zabezpieczenia innej akredytywy standby lub gwarancji.
• Zastosowanie: W złożonych transakcjach międzynarodowych wymagających wielu warstw zabezpieczeń.

6. Akredytywa standby z płatnością bezpośrednią (Direct Pay Standby):

• Cel: Zapewnia bezpośrednią płatność na rzecz beneficjenta bez konieczności przedstawiania dowodu niewykonania zobowiązania.
• Zastosowanie: W przypadku regularnych płatności, takich jak raty leasingowe lub inne płatności ratalne, w celu zapewnienia terminowego wpływu środków.

7. Ubezpieczeniowa akredytywa standby:

• Cel: Wspiera zobowiązanie zakładu ubezpieczeń do wypłaty odszkodowań.
• Zastosowanie: w ustaleniach ubezpieczeniowych, w których wymagane jest dodatkowe zabezpieczenie.

8. Akredytywa standby typu commercial (Commercial Standby):

• Cel: Obsługa płatności za towary lub usługi w transakcjach handlowych.
• Zastosowanie: jako zabezpieczenie zobowiązań płatniczych z tytułu transakcji handlowych, często w ramach finansowania handlu.

9. Akredytywa standby celna:

• Cel: Gwarantuje zapłatę należności celnych i podatków.
• Zastosowanie: Podobnie jak gwarancje celne w handlu międzynarodowym.

10. Standby żeglugowe:

• Cel: Zapewnia dostarczenie dokumentów przewozowych lub towarów.
• Zastosowanie: W transakcjach morskich, w celu zabezpieczenia interesów kupujących lub przewoźników.

Sytuacje i zastosowania

Zrozumienie konkretnych zastosowań pomaga w wyborze odpowiedniego rodzaju BG lub SBLC:
Projekty budowlane:

• Gwarancje należytego wykonania oraz akredytywy standby (SBLC) należytego wykonania zapewniają, że wykonawcy zrealizują projekty zgodnie z umową.
• Gwarancje zwrotu zaliczki chronią klientów, którzy dokonują przedpłat na rzecz wykonawców.
• Handel międzynarodowy:
• Gwarancje płatności oraz komercyjne akredytywy standby zabezpieczają płatności na rzecz eksporterów.
• Gwarancje przewozowe i akredytywy standby na potrzeby przewozu ułatwiają sprawne wydanie towaru.
• Procedury przetargowe:
• Gwarancje przetargowe (Bid Bond) oraz akredytywy standby przetargowe (Bid Bond Standby) zapewniają, że oferenci są poważni i zaangażowani.
• Transakcje finansowe:
• Gwarancje finansowe i akredytywy standby o charakterze finansowym stanowią zabezpieczenie w umowach kredytowych i emisjach obligacji.

Umowy najmu:

• Gwarancje czynszowe oraz akredytywy standby typu Direct Pay zapewniają wynajmującym otrzymanie płatności czynszu.
• Zobowiązania celne i podatkowe:
• Gwarancje celne oraz akredytywy standby celne zapewniają organom pewność zapłaty należności celnych.
• Ubezpieczenia i zarządzanie ryzykiem:
• Akredytywy standby w ubezpieczeniach zapewniają dodatkowe zabezpieczenie w umowach ubezpieczenia.

Wybór odpowiedniego rodzaju Gwarancji bankowej lub Akredytywy standby zależy od szczególnych potrzeb transakcji oraz związanego z nią ryzyka. Instrumenty te odgrywają kluczową rolę w handlu międzynarodowym, projektach budowlanych, transakcjach finansowych i innych obszarach, zapewniając bezpieczeństwo i budując zaufanie między stronami. Aby skutecznie wykorzystywać je w różnych sytuacjach biznesowych, należy zrozumieć warunki tych instrumentów oraz regulujące je ramy regulacyjne.

Różnice między BG a SBLC

Różnica między Gwarancją bankową (BG) a Akredytywą standby (SBLC) dotyczy przede wszystkim celu oraz charakteru zabezpieczenia, które oferują, choć oba instrumenty są stosowane w międzynarodowych transakcjach handlowych w celu zapewnienia bezpieczeństwa i ograniczenia ryzyka niezapłacenia.

1. Charakter gwarancji:

• Gwarancja bankowa (BG): Jest to szerszy rodzaj instrumentu finansowego wystawianego przez bank, stanowiący gwarancję wykonania lub zapłaty. Bank gwarantuje, że jeżeli zlecający (podmiot występujący o BG) nie wywiąże się ze swoich zobowiązań umownych, bank pokryje poniesioną stratę. Czyni to z niej gwarancję wykonania, zapewniającą realizację zobowiązań umownych.
• Akredytywa standby (SBLC): SBLC jest natomiast przede wszystkim gwarancją zapłaty. Jest to dokument wystawiany przez bank, gwarantujący wypłatę określonej kwoty sprzedawcy, jeżeli kupujący nie wykona zobowiązań wynikających z umowy. Zwykle stanowi ona ostateczne zabezpieczenie płatności i nie jest przeznaczona do wykorzystywania jako podstawowy sposób płatności.

2. Kontekst zastosowania:

• BG są często stosowane w sytuacjach, w których konieczne jest zagwarantowanie wykonania zobowiązania lub dotrzymania przyjętego zobowiązania przez jedną ze stron. Na przykład w umowach budowlanych BG może służyć zapewnieniu, że wykonawca zrealizuje projekt zgodnie z uzgodnionymi warunkami.
• SBLC są często wykorzystywane w transakcjach handlu międzynarodowego w celu zabezpieczenia płatności, zwłaszcza gdy kupujący i sprzedający nie znają się lub działają w różnych państwach o odmiennych przepisach i regulacjach.

3. Strony uczestniczące:

• W obu przypadkach uczestniczą co najmniej trzy strony: zleceniodawca, bank wystawiający i beneficjent; kontrgwarancja wprowadza dodatkowo drugi bank.

4. Warunki płatności:

• W obu przypadkach bank dokonuje zapłaty na podstawie zgodnego z warunkami żądania; nie bada, czy zlecający faktycznie dopuścił się niewykonania zobowiązania.
• Gwarancje akcesoryjne („wtórne”), zależne od zobowiązania głównego, stanowią wyjątek i są rzadko stosowane w międzynarodowej bankowości.

5. Rodzaje:
Zarówno BG, jak i SBLC można podzielić na różne rodzaje, takie jak gwarancja należytego wykonania, gwarancja finansowa, gwarancja zwrotu zaliczki itp., w zależności od ich konkretnego zastosowania w transakcji bazowej.

6. Ramy regulacyjne:
Obrót BG i SBLC podlega zasadom określonym w kilku regulacjach, w tym w International Standby Practices (ISP98) oraz (UCP 600) opublikowanych przez International Chamber of Commerce (ICC) w odniesieniu do SBLC, a także w Jednolitych zasadach dotyczących gwarancji płatnych na żądanie (URDG 758) w odniesieniu do niezależnych gwarancji bankowych.

7. Preferencja jurysdykcyjna:

• Gwarancje bankowe są częściej spotykane w Europie i Azji.
• SBLC są stosowane przede wszystkim w Stanach Zjednoczonych.

Każdy z tych instrumentów ma swoje cechy szczególne i jest dostosowany do określonych rodzajów transakcji finansowych, w związku z czym wybór między BG a SBLC zależy od szczególnych wymogów danej transakcji.

Obrót gwarancjami bankowymi i akredytywami standby podlega regulacji w ramach kilku zbiorów zasad, w tym International Standby Practices (ISP98) wydanych przez Międzynarodową Izbę Handlową (ICC). ISP98 odzwierciedla przyjęte praktyki, zwyczaje i zasady stosowania akredytyw standby oraz zawiera odrębne reguły dla tych instrumentów, analogicznie do Jednolitych Zwyczajów i Praktyki dotyczących Akredytyw Dokumentowych (UCP) oraz Jednolitych Zasad dotyczących Gwarancji Płatnych na Żądanie (URDG) w odniesieniu do akredytyw handlowych i niezależnych gwarancji bankowych.

Akredytywy standby mogą pełnić różne funkcje i mogą być klasyfikowane opisowo według roli, jaką pełnią w transakcji podstawowej. Przykłady obejmują:

• Performance Standby: zabezpiecza zobowiązania o charakterze niepieniężnym, w tym wynikające z niewykonania przez zlecającego ukończenia transakcji bazowych.
• Advance Payment Standby: zabezpiecza zobowiązanie do rozliczenia zaliczki wypłaconej przez beneficjenta na rzecz zleceniodawcy.
• Akredytywa standby typu Bid Bond/Tender Bond: zabezpiecza zobowiązanie zleceniodawcy do zawarcia umowy w przypadku wyboru jego oferty w przetargu.
• Kontrakredytywa standby: umożliwia wystawienie odrębnej akredytywy standby lub innego zobowiązania przez beneficjenta kontrakredytywy standby.
• Akredytywa standby typu finansowego (Financial Standby): zabezpiecza zobowiązanie pieniężne, w tym zobowiązanie do spłaty pożyczonych środków.
• Direct Pay Standby: zabezpiecza terminową zapłatę podstawowego zobowiązania płatniczego, zazwyczaj w związku z finansową akredytywą standby, niezależnie od wystąpienia niewykonania zobowiązania.
• Standby ubezpieczeniowa: Zabezpiecza zobowiązanie ubezpieczeniowe lub reasekuracyjne zleceniodawcy.
• Komercyjna akredytywa standby: zabezpiecza zobowiązania zleceniodawcy do zapłaty za towary lub usługi w przypadku braku płatności innymi sposobami1.

ISP różni się od UCP stylem i podejściem, aby uwzględnić szerszy krąg podmiotów uczestniczących w prawie i praktyce dotyczących akredytyw standby. Obejmuje to nie tylko bankowców i kupców, lecz także skarbników przedsiębiorstw, kierowników ds. zarządzania ryzykiem kredytowym, agencje ratingowe, organy administracji publicznej, organy regulacyjne i powierników obligacji, a także ich doradców prawnych. Akredytywy standby są często przeznaczone do wykorzystania w razie sporów lub niewypłacalności zleceniodawcy, co wymaga szczegółowej analizy ich treści. ISP stanowi wskazówkę dla prawników i sędziów w interpretacji praktyki dotyczącej akredytyw standby oraz dostarcza jasnych i powszechnie akceptowanych odpowiedzi na typowe problemy.

Aby zastosować ISP do akredytywy standby, zobowiązanie powinno zawierać sformułowanie w rodzaju „This undertaking is issued subject to the International Standby Practices 1998” lub „Subject to ISP98”. ISP zawiera neutralne zasady, akceptowalne w większości sytuacji, i stanowi użyteczny punkt wyjścia do negocjacji w pozostałych przypadkach. Może zaoszczędzić stronom, w tym bankom wystawiającym, potwierdzającym lub będącym beneficjentami akredytyw standby, znaczną ilość czasu i kosztów związanych z negocjowaniem i redagowaniem warunków akredytywy standby.

ISP został zaprojektowany tak, aby był zgodny z Konwencją Narodów Zjednoczonych o gwarancjach niezależnych i akredytywach standby oraz z prawem lokalnym, zarówno ustawowym, jak i orzeczniczym. Odzwierciedla on praktykę dotyczącą akredytyw standby w świetle tego prawa. W przypadku sprzeczności niniejszych zasad z bezwzględnie obowiązującymi przepisami prawa w kwestiach takich jak cesja wpływów lub przejście praw z mocy prawa, rozstrzygające znaczenie ma prawo właściwe. Niemniej większość tych kwestii rzadko jest regulowana przez prawo lokalne, a nowoczesne prawo handlowe często odwołuje się w takich sytuacjach do praktyki zapisanej w ISP, zwłaszcza w odniesieniu do zobowiązań transgranicznych.

ISP może być również stosowany w arbitrażu oraz w postępowaniach sądowych, takich jak oparty na opiniach ekspertów system arbitrażu akredytywowego opracowany na podstawie Regulaminu Międzynarodowego Centrum Arbitrażu Akredytywowego (ICLOCA), czy ogólny arbitraż handlowy ICC, a także w alternatywnych metodach rozstrzygania sporów​1​.

Procedura pozyskiwania SBLC i BG

1. Onboarding i wpłata: Klient otwiera rachunek (rachunki) w International Finance Bank, spełnia wszystkie wymogi compliance i wnosi wymagane zabezpieczenie.
2. Należyta staranność: Bank weryfikuje klienta, beneficjenta oraz transakcję bazową, w tym przeprowadza kontrole w zakresie sankcji i źródła środków.
3. Facilitatorzy: Facilitator może przedstawić Klienta, nie odgrywa jednak żadnej roli w procesie emisji i nie otrzymuje żadnych informacji bez pisemnego upoważnienia Klienta.
4. Treść: Treść instrumentu jest uzgadniana z beneficjentem: kwota i waluta, termin ważności (często 12 miesięcy, z możliwością odnowienia), warunki wypłaty (pisemne żądanie i oświadczenie o niewykonaniu zobowiązania, wraz z ewentualnymi dokumentami), prawo właściwe (najczęściej prawo angielskie, nowojorskie lub szwajcarskie) oraz mające zastosowanie zasady (ISP98 lub UCP 600 dla akredytyw standby, URDG 758 dla gwarancji). Instrumenty są niezbywalne, chyba że wyraźnie wskazano inaczej.
5. Przegląd prawny: Projekt tekstu jest weryfikowany przez radcę prawnego pod kątem potrzeb Klienta, w szczególności zakresu zabezpieczanego zobowiązania, dopuszczalnych przedłużeń lub odnowień oraz procedury powiadamiania o wypłatach. Niejednoznaczne sformułowania prowadzą do sporów, dlatego jasność ma pierwszeństwo.
6. Escrow: Jeżeli wymaga tego transakcja bazowa, mechanizm escrow zabezpiecza środki i dokumenty obu stron do czasu spełnienia ustalonych warunków.
7. Transze: Duże linie finansowania mogą być udostępniane w transzach; kwoty, terminy oraz warunki uruchomienia każdej transzy określa umowa o udzielenie finansowania.
8. Emisja: Bank wystawiający przekazuje instrument za pośrednictwem uwierzytelnionego komunikatu SWIFT MT760 do banku beneficjenta, który go weryfikuje i awizuje; opłaty są pobierane z rachunku Klienta.
9. Cykl życia: Bank monitoruje zabezpieczenie do momentu wygaśnięcia, zmiany lub realizacji; po wygaśnięciu zabezpieczenie jest zwalniane.
10. Raportowanie i podatki: Klient pozostaje odpowiedzialny za własne obowiązki regulacyjne i podatkowe.